LEURWisdomTree Long EUR Short USD
ISIN: JE00B68GS4160,39%
Management Fee (MER)
Al 03/07/2026
12 novembre 2009
Data di lancio
423.263 USD
AUM del fondo
Al 03/07/2026
USD
Valuta di base
Panoramica
Descrizione del prodotto
WisdomTree Long EUR Short USD è un Exchange Traded Product (ETP) interamente collateralizzato, "UCITS Eligible", pensato per offrire agli investitori un'esposizione al EUR rispetto al USD. L' ETP replica l'indice MSFXSM Long Euro Total Return (MSCEEURL), fornendo un rendimento complessivo costituito dalla performance giornaliera dei contratti forward su FX Long EUR rispetto al USD, più il reddito da interessi corretto per riflettere i costi e le commissioni associati al prodotto. Ad esempio, se il EUR sale dell'1% rispetto al USD in un giorno, allora l' ETP sale dell' 1%, commissioni escluse. Tuttavia, se EUR scende dell'1% rispetto a USD in un giorno, allora l' ETP scende dell' 1%, commissioni escluse.
Perché LEUR?
- Esposizione Long al EUR rispetto al USD .
- Interamente collateralizzato e UCITS Eligible.
- Performance e commissioni trasparenti.
- Investimento facile: tutto in un solo prodotto, senza che l'investitore debba detenere derivati o un conto a margine.
- Gestione del rischio: non è possibile perdere più del capitale investito.
- Liquidità: prodotto negoziato in borsa, con partecipanti autorizzati (AP) e market maker (MM) multipli.
Rischi potenziali
- L'investimento in prodotti ETP comporta un certo grado di rischio. L'eventuale decisione d'investire dovrebbe basarsi sulle informazioni contenute nel relativo prospetto. I potenziali investitori dovrebbero richiedere una consulenza contabile, fiscale e legale indipendente e dovrebbero verificare con i propri consulenti professionali l'idoneità del presente ETP quale investimento rispetto alla propria situazione specifica.
- Il presente ETP è strutturato come titolo di debito e non come titolo azionario (equity). Può essere creato e rimborsato su richiesta dai partecipanti autorizzati e negoziato in borsa proprio come i titoli azionari di una società. Il presente ETP non è un prodotto OICVM.
- Rischio di mercato: il valore dei titoli del presente ETP è direttamente influenzato da aumenti e diminuzioni del valore dell'Indice. Di conseguenza, il valore di un titolo può aumentare o diminuire e il detentore di un titolo potrà perdere in parte o tutto l'importo investito, ma non potrà perdere più del capitale investito.
- Rischio di liquidità: non vi può essere alcuna certezza che i titoli possano sempre essere acquistati o venduti in borsa o che il prezzo di mercato al quale i titoli possono essere negoziati in borsa rifletterà sempre accuratamente la performance dell'Indice.
- Rischio valutario: il prezzo dei titoli nel presente ETP è generalmente quotato in USD. Nella misura in cui un detentore di titoli acquista titoli in un'altra valuta, il valore sarà influenzato dalle variazioni del tasso di cambio.
- Rischio di controparte: l'Emittente fa affidamento sulla disponibilità delle controparti di swap a stipulare accordi su base continuativa e, nell'eventualità in cui nessuna controparte sia disponibile, l'ETP non sarà in grado di realizzare la sua politica d'investimento volta a replicare la performance dell'Indice.
- Rischio di credito: l'Emittente è soggetto al rischio che i fornitori di servizi terzi non restituiscano beni o garanzie di proprietà dell'Emittente o non paghino le somme dovute all'Emittente. L'ETP è garantito da un contratto di swap. Gli obblighi di pagamento delle controparti dello swap nei confronti dell'Emittente sono protetti da garanzie che vengono valutate giornalmente in funzione dei prezzi correnti di mercato. La garanzia è detenuta in conti segregati presso la Bank of New York Mellon. In caso d'insolvenza di una controparte dello swap, i proventi derivanti dalla realizzazione della garanzia potrebbero essere inferiori a quanto previsto dall'investitore. I dettagli della garanzia detenuta sono disponibili nella sezione Collateral del sito web di WisdomTree (www. Wisdomtree. Com)
- Si prega di consultare la sezione sui fattori di rischio del Prospetto per una descrizione più dettagliata dei possibili rischi.
Informazioni chiave
| Panoramica del prodotto | Al 03/07/2026 |
|---|---|
| ISIN | JE00B68GS416 |
| Classe di attivi | FX |
| Valuta di base | USD |
| Data di lancio | 12 novembre 2009 |
| Con copertura valutaria | No |
| Consegna fisica | No |
| Esposizione al sottostante | EUR/USD |
| Valore patrimoniale netto | Al 03/07/2026 |
|---|---|
| NAV | 34,320 USD |
| Variazione giornaliera | -0,000 USD |
| Rendimento giornaliero | -0,001% |
| AUM totale del fondo | 423.263 USD |
| AUM dell'emittente | 262.286.828 USD |
| Quote in circolazione | 12.333 |
Struttura
| Struttura | Al 03/07/2026 |
|---|---|
| Forma giuridica | Titolo di debito |
| Struttura legale | ETP |
| Metodo di replica | Synthetic - unfunded swap backed by collateral |
| Domicilio | Jersey |
| Ulteriori informazioni legali e fiscali | Al 03/07/2026 |
|---|---|
| ISA | Eligible |
| SIPP | Eligible |
| Idoneo UCITS | Yes |
| Status di reporting nel Regno Unito | Yes |
Principali fornitori di servizi
| Principali fornitori di servizi | Al 03/07/2026 |
|---|---|
| Emittente | WisdomTree Foreign Exchange Limited |
| Controparte | Morgan Stanley & Co. International plc |
| Fiduciario | The Law Debenture Trust Corporation p.l.c. |
| Agente di registro | Computershare Investor Services (Jersey) Ltd |
| Gestore del collateral | The Bank of New York Mellon |
| Commissioni | Al 03/07/2026 |
|---|---|
| Management Fee (MER) | 0,39% |
| Tasso swap annuale | 0,60% |
Paesi notificati
Allocazione per paese
| Paese | Peso (%) |
|---|---|
| AUSTRIA | 72,19% |
| UNITED STATES | 27,81% |
Quotazioni e codici
| Paese | Borsa | Valuta di negoziazione | Ticker di borsa | Ticker Bloomberg | RIC | SEDOL | ISIN | WKN | Data di quotazione |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| LSE | USD | LEUR | LEUR LN | LERO.L | B68GS41 | JE00B68GS416 | A1BEE9 | 12/11/2009 |
Index Details
MSFXSM Long Euro Index (TR)
MSFX Long Euro Index (TR) è un indice Total Return che replica la performance di una posizione interamente collateralizzata in contratti a termine su valute. I rollover sono su base giornaliera. L'indice fornisce esposizione Long (i) agli andamenti dei tassi di cambio tra valuta locale EUR e USD e (ii) ai tassi d'interesse locali - nella misura in cui tali tassi sono incorporati nei prezzi dei contratti a termine. L'indice fornisce anche un rendimento giornaliero del collaterale.
La metodologia utilizzata da Morgan Stanley & Co Inc. per calcolare l'indice è esposta nella pubblicazione MSFX Indices Manual disponibile nel sito: http://www.morganstanley.com/institutional/research/msfx.html. I dati storici dell'indice sono disponibili nel sito Web oltre che su Bloomberg: .
| Index Details | |
|---|---|
| Index Name | MSFXSM Long Euro Index (TR) |
| Currency | USD |
| Bloomberg Ticker | MSCEEURL |
| Reuters Index Ticker | n.a. |
| Index Website | https://www.morganstanley.com/what-we-do/sales-and-trading/msfx |
| Index Constituent Count | 1 |
| Securities | 03/07/2026 |
|---|---|
| MSFXSM Long Euro Index (TR) | 100,00% |
Collateral Details
| Incorporated Country | Weight |
|---|---|
| AUSTRIA | 72,19% |
| UNITED STATES | 27,81% |
| Currency | Weight |
|---|---|
| Euro | 72,19% |
| US Dollar | 27,81% |
Documenti
AVVERTENZE
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