WisdomTree

CRRYWisdomTree Enhanced Commodity Carry

ISIN: XS3022291473

0,34%

Management Fee (MER)

Al 02/07/2026

24 aprile 2025

Data di lancio

194.037.723 USD

AUM del fondo

Al 02/07/2026

USD

Valuta di base

Panoramica

Descrizione del prodotto

WisdomTree Enhanced Commodity Carry è un Exchange Traded Commodity (ETC) interamente collateralizzato, UCITS Eligible e progettato per fornire agli investitori un’esposizione al rendimento totale di un paniere di contratti future su materie prime. L’ETC offre un rendimento totale composto dalla performance giornaliera di BNP Paribas Enhanced Commodity Carry Excess Return Index (BNPIF73P), maggiorata degli interessi corretti per tenere conto delle commissioni e dei costi associati al prodotto. Per esempio, se il BNP Paribas Enhanced Commodity Carry Excess Return Index registrerà un aumento dell’1% in un giorno, anche l’ETC avrà un incremento dell’1%, escluse le commissioni. Tuttavia, se BNP Paribas Enhanced Commodity Carry Excess Return Index registrerà una perdita dell’1% in un giorno, anche l’ETC subirà una diminuzione dell’1%, escluse le commissioni. BNP Paribas Enhanced Commodity Carry Excess Return Index offre un’esposizione al differenziale di performance di due indici sottostanti di materie prime, cercando di ottenere performance positive indipendenti dalle condizioni del mercato delle materie prime. L'obiettivo non consiste pertanto nel replicare direttamente i movimenti dei mercati delle materie prime. Poiché BNP Paribas Enhanced Commodity Carry Excess Return Index utilizza anche la leva finanziaria, il suo valore può aumentare o diminuire in misura superiore alla differenza di performance dei due indici di materie prime ai quali è esposto.

Perché CRRY?

  • Ottenere esposizione a un premio con leva finanziaria (il cosiddetto fattore di carry delle materie prime) derivante dalla differenza del costo del carry tra posizioni lunghe e corte su contratti future aventi come sottostante il medesimo gruppo di materie prime
  • UCITS Eligible e interamente collateralizzato
  • Performance e commissioni trasparenti.
  • Facile da investire: esposizione al fattore di carry basata su regole senza la necessità di gestire i future sulle materie prime
  • Gestione del rischio: la perdita massima è limitata all’ammontare investito
  • Liquidità: negoziazione in borsa, con molteplici market maker (MM) e partecipanti autorizzati (AP)

Rischi potenziali

  • Un investimento in un ETP comporta un certo grado di rischio. Qualsiasi decisione di investimento deve basarsi sulle informazioni contenute nel relativo prospetto informativo. Si raccomanda ai potenziali investitori di rivolgersi a consulenti indipendenti in ambito contabile, fiscale e legale e di avvalersi di professionisti di fiducia per valutare l’adeguatezza di questo ETP rispetto alle loro esigenze specifiche
  • Questo ETP presenta uno strumento di debito e non come un'azione (strumento di capitale) e può essere emesso e rimborsato su richiesta da partecipanti autorizzati, oltre ad essere negoziato in borsa proprio come le azioni di una società. Questo ETP non è UCITS Compliant.
  • L’investimento in ETP che incorporano la leva finanziaria è adatto solo a investitori esperti e/o consapevoli che comprendono la leva, l’impatto del ribilanciamento e i rendimenti composti, e che accettano di amplificare le potenziali perdite. Qualsiasi investimento in un ETP short o con leva deve essere monitorato regolarmente per garantirne la coerenza con la propria strategia di investimento. In situazioni di estrema volatilità, i rendimenti degli ETP con leva finanziaria potrebbero essere inferiori ai rendimenti attesi a causa di meccanismi di protezione interni alla struttura dell’ETP, progettati per proteggere da improvvisi crolli di mercato tra i periodi di ribilanciamento. Rischio di mercato: il valore dei titoli in questo ETP è direttamente influenzato dagli aumenti e dalle diminuzioni del valore dell’Indice. Di conseguenza, il valore di un titolo può aumentare o diminuire e un detentore di titoli potrebbe perdere una parte o la totalità dell’importo investito
  • Rischio di liquidità: non è possibile garantire che i titoli saranno sempre acquistabili o vendibili su un mercato azionario, né che il prezzo di mercato al quale verranno scambiati rifletterà sempre accuratamente la performance dell’Indice
  • Rischio valutario: il prezzo dei titoli di questo ETP è generalmente espresso in USD. Se un investitore acquista questi titoli in una valuta diversa, il valore dell’investimento sarà soggetto alle fluttuazioni del tasso di cambio
  • Rischio di controparte: La capacità dell’Emittente di perseguire la politica di investimento dell'ETP, ovvero di replicare la performance dell’Indice, è subordinata alla disponibilità di controparti disposte a stipulare accordi di swap su base continuativa.
  • Rischio di credito: l’Emittente è soggetto al rischio che fornitori di servizi terzi non restituiscano proprietà o garanzie appartenenti all’Emittente o non paghino somme dovute all’Emittente. L’ETP è garantito da swap. Gli obblighi di pagamento delle controparti di swap nei confronti dell’Emittente sono protetti da garanzie detenute che vengono valutate giornalmente al prezzo di mercato. Il collaterale è depositato in conti separati presso The Bank of New York Mellon. In caso di insolvenza di una controparte di swap, i proventi ottenuti dalla liquidazione del collaterale potrebbero essere inferiori alle aspettative dell’investitore. I dettagli del collaterale detenuto sono disponibili nella sezione Collaterale del sito web di WisdomTree (www.wisdomtree.eu).

Articoli e documenti di ricerca

Informazioni chiave

Panoramica del prodottoAl 02/07/2026
ISINXS3022291473
Classe di attiviCommodities
Base / Trading CurrencyUSD / EUR
Data di lancio24 aprile 2025
Con copertura valutariaNo
Fattore di levaN/D
Valore patrimoniale nettoAl 02/07/2026
NAV21,776 USD
Variazione giornaliera0,031 USD
Rendimento giornaliero0,144%
AUM totale del fondo194.037.723 USD
AUM dell'emittente3.526.032.940 USD
Quote in circolazione8.910.800

Struttura

StrutturaAl 02/07/2026
Forma giuridicaETC
Struttura legaleETC
Metodo di replicaFunded swap garantito da collaterale
DomicilioIrlanda
Attività fisicaSi (Collaterale)
Ulteriori informazioni legali e fiscaliAl 02/07/2026
ISAEligible
SIPPEligible
Idoneo UCITSYes
Status di reporting nel Regno UnitoYes

Principali fornitori di servizi

Principali fornitori di serviziAl 02/07/2026
DepositarioBank of New York Mellon
AmministratoreApex IFS Limited
EmittenteWisdomTree Multi Asset Issuer PLC
RevisoreDeloitte LLP
FiduciarioLaw Debenture Trust
Fornitore di swapBNP Paribas Arbitrage SNC
CommissioniAl 02/07/2026
Management Fee (MER)0,34%
Tasso swap annuale0,32%

Paesi notificati

Austria
Belgio
Danimarca
Finlandia
Francia
Germania
Irlanda
Italia
Lussemburgo
Norvegia
Paesi Bassi
Polonia
Regno Unito
Spagna
Svezia

Quotazioni e codici

PaeseBorsaValuta di negoziazioneTicker di borsaTicker BloombergRICSEDOLISINWKNPeriodo di regolamentoData di quotazione
LSEUSDCRRYCRRY LNCRRY.LBTTSN20XS3022291473A4A5X2T + 201/05/2025
LSEGBxWCRVWCRV LNWCRV.LBTTSN42XS3022291473A4A5X2T + 201/05/2025
Borsa ItalianaEURCRRYCRRY IMCRRY.MIBT9TS28XS3022291473A4A5X2T + 230/04/2025
XetraEURCRRYCRRY GYCRRY.DEBQS9NZ6XS3022291473A4A5X2T + 230/04/2025

Index Details

BNP Paribas Enhanced Commodity Carry Excess Return Index

Sviluppato da BNP Paribas, BNP Paribas Enhanced Commodity Carry ER Index (l’“Indice”) estrae un premio - sfruttando la leva finanziaria (il cosiddetto fattore di carry delle materie prime) - dalla differenza del costo del carry tra posizioni lunghe e corte su contratti future aventi come sottostante il medesimo gruppo di materie prime ma con scadenze differenti.

L’Indice è concepito come “indice a rendimento assoluto”, ossia un tipo di indice che mira di norma a generare rendimenti positivi a prescindere dalle condizioni di mercato di una determinata classe di attività. Attraverso la creazione di posizioni corte e lunghe contrapposte in contratti future sullo stesso insieme di materie prime sottostanti, l’esposizione desiderata mira a essere indipendente dall’andamento del mercato delle materie prime, fatta eccezione per il profilo di scadenza tra posizioni lunghe e corte, che si prevede possa generare una performance positiva.

Per mantenere un profilo di “rendimento assoluto”, l’Indice ribilancia mensilmente le sue esposizioni lunghe e corte, portandole rispettivamente al 300% e al -300%.

Nel periodo che intercorre tra due date di ribilanciamento mensili, le esposizioni reali delle posizioni lunghe e corte potrebbero discostarsi dal 300% e dal -300% a causa delle diverse performance ottenute.

La posizione lunga e la posizione corta presentano una diversa scadenza delle esposizioni e una diversa frequenza di rinnovo.

Maggiori dettagli sull’Indice menzionato, tra cui le modalità di calcolo e la metodologia di costruzione sono riportati nel manuale dell'indice, consultabile su: https://indx.bnpparibas.com/

Index Details
Index NameBNP Paribas Enhanced Commodity Carry Excess Return Index
CurrencyUSD
Bloomberg TickerBNPIF73P

Collateral Details

Collateral Details22 May 2026
Collateral Coverage Ratio105.3%
CollateralisedYes
Over CollateralisedYes
CustodianBank of New York Mellon

Collateral Structure

wisdomtree-multiasset-issuer-collateral-structure.jpg

Dati storici

Scegli un intervallo di date ed esporta i dati storici di NAV e AUM in formato XLSX.

Data iniziale
Data finale

AVVERTENZE

WisdomTree Multi Asset Issuer PLC (“Emittente”), da parte sua, emette dei prodotti ai sensi di un Prospetto ("WTMA Boost") approvato dalla Banca Centrale d'Irlanda e redatto in conformità con la Direttiva 2003/71/CE. Il Prospetto WTMA è stato passaportato in diverse giurisdizioni europee tra cui Regno Unito, Italia, e Germania ed è disponibile nel presente documento.

I WisdomTree Multi Asset Issuer PLC Exchange Traded Products ("ETP") sono adatti a investitori finanziariamente qualificati che intendono adottare una visione periodo sugli indici sottostanti e sono in grado di comprendere i rischi legati all'investimento in prodotti che offrono esposizione con leva o corta.

Gli ETP che offrono esposizioni giornaliere corte o con leva ("ETP con leva") sono prodotti caratterizzati da rischi specifici che i potenziali investitori dovrebbero comprendere appieno prima di investire. La maggiore volatilità degli indici sottostanti e un periodo di detenzione superiore a un giorno potrebbero incidere negativamente sulla performance degli ETP con leva. Di conseguenza gli ETP con leva si rivolgono a investitori finanziariamente qualificati che intendono adottare una visione di breve periodo sugli indici sottostanti e comprendono i rischi menzionati. Pertanto, WisdomTree non promuove o commercializza prodotti WisdomTree Multi Asset Issuer PLC ETP a clienti retail. Gli investitori sono invitati a consultare le sezioni del Prospetto WTMA intitolate "Fattori di rischio" e "Panoramica economica dei titoli ETP" per ulteriori dettagli relativi a questi e agli altri rischi associati a un investimento in ETP con leva e a rivolgersi ai propri consulenti finanziari se necessario. Né WisdomTree, né l'Emittente hanno verificato l'idoneità degli ETP con leva per investitori diversi dai Partecipanti Autorizzati considerati.

Sebbene molti WisdomTree Multi Asset Issuer PLC ETP con leva finanziaria reimpostino giornalmente l'esposizione con leva o l'esposizione corta, alcuni WisdomTree Multi Asset Issuer PLC ETP utilizzano la leva finanziaria in strategie a più lungo termine, in cui le esposizioni con leva potrebbero essere reimpostate mensilmente. Questi prodotti sono inoltre adatti soltanto a investitori finanziariamente esperti, consapevoli dei rischi specifici illustrati nel prospetto dei prodotti pertinenti.

BNP Paribas Enhanced Commodity Carry Excess Return Index è di proprietà esclusiva di BNP Paribas (“BNPP”). BNP Paribas Enhanced Commodity Carry Excess Return Index è utilizzato su licenza da WisdomTree. L’emissione di Titoli indicizzati non è in alcun modo approvata o autorizzata da BNPP. BNPP non fornisce alcuna garanzia in relazione all’utilizzo di BNP Paribas Enhanced Commodity Carry Excess Return Index e non si assume alcuna responsabilità per eventuali perdite causate dal suo utilizzo.

La metodologia e le regole che disciplinano l’indice (rispettivamente la “Metodologia dell’Indice” e l’“Indice”) sono di proprietà esclusiva. Né lo sponsor dell’Indice (lo “Sponsor dell’Indice”), né l’agente di calcolo dell’indice (qualora non coincida con lo Sponsor dell’Indice, l’“Agente di calcolo dell’Indice”), né, ove applicabile, il consulente per gli investimenti dell’indice (il “Consulente per gli investimenti dell’Indice”) garantiscono l’assenza di errori o di omissioni nel calcolo o nella diffusione dell’Indice.

La Metodologia dell’Indice si basa su determinate ipotesi, specifici modelli di pricing e metodi di calcolo adottati dallo Sponsor dell’Indice, dall’Agente di calcolo dell’Indice e, ove applicabile, dal Consulente per gli investimenti dell’Indice, e può presentare alcune limitazioni intrinseche. Le informazioni elaborate sulla base di modelli, metodi di calcolo o ipotesi differenti possono produrre risultati diversi. Non è consentito utilizzare o riprodurre la Metodologia dell’Indice in alcun modo, e né BNP Paribas né alcuna delle sue affiliate saranno responsabili per qualsiasi perdita, derivante direttamente o indirettamente dall’uso dell’Indice o della Metodologia dell’Indice o comunque in connessione con gli stessi.
Lo Sponsor dell’Indice si riserva il diritto di modificare o adeguare la Metodologia dell’Indice di volta in volta, in conformità con le regole che disciplinano l’Indice, e non assume alcuna responsabilità per tali modifiche o adeguamenti. Né lo Sponsor dell’Indice né l’Agente di calcolo dell’Indice sono tenuti a proseguire il calcolo, la pubblicazione o la diffusione dell’Indice e non assumono alcuna responsabilità per eventuali sospensioni o interruzioni nel calcolo dell’Indice che avvengano in conformità con le regole che disciplinano lo stesso. Lo Sponsor dell’Indice, l’Agente di calcolo dell’Indice e, se del caso, il Consulente per gli investimenti dell’Indice non accettano alcuna responsabilità in relazione alla pubblicazione o all’utilizzo del livello dell’Indice in un dato momento.

La Metodologia dell’Indice incorpora nella strategia determinati costi che coprono, tra l’altro, i costi di transazione, di replica e di pronti contro termine per la gestione dell’Indice. I livelli di tali costi (se presenti) possono variare nel tempo in funzione delle condizioni di mercato, come stabilito dallo Sponsor dell’Indice operando secondo criteri di ragionevolezza commerciale.
BNP Paribas e le sue affiliate possono stipulare operazioni in derivati o emettere strumenti finanziari (congiuntamente, i “Prodotti”) collegati all’Indice. I Prodotti non sono in alcun modo sponsorizzati, approvati, venduti o promossi dallo sponsor di qualsiasi componente dell’Indice (o parte di esso) che possa far parte dell’Indice (ciascuno, un “Indice di riferimento”) e non sia affiliato a BNP Paribas (ciascuno di tali sponsor, uno “Sponsor dell’Indice di riferimento”). Gli Sponsor dell’Indice di riferimento non rilasciano alcuna dichiarazione, esplicita o implicita, sia in merito ai risultati che si possono ottenere dall’utilizzo del relativo Indice di riferimento, sia in merito ai livelli raggiunti dallo stesso Indice di riferimento in un momento specifico di una data specifica o in altro modo. Nessuno Sponsor dell’Indice di riferimento sarà responsabile (per negligenza o altro) nei confronti di alcuna persona per eventuali errori nel relativo Indice di riferimento e lo Sponsor dell’Indice di riferimento interessato non ha alcun obbligo di informare alcuno di tali errori. Nessuno degli Sponsor degli Indici di riferimento rilascia alcuna dichiarazione, esplicita o implicita, in merito all’opportunità di acquistare o assumere qualsiasi rischio in relazione ai Prodotti. BNP Paribas e le sue affiliate non hanno alcun diritto o possibilità di ricorso nei confronti di alcuno Sponsor dell’Indice di riferimento qualora un Indice di riferimento non venisse pubblicato o in caso di errori nel suo calcolo, o per qualsiasi altra ragione relativa all’Indice di riferimento, alla sua produzione, al suo livello o ai suoi costituenti. BNP Paribas e le sue affiliate non avranno alcuna responsabilità nei confronti di terzi per qualsiasi azione od omissione da parte di uno Sponsor dell’Indice di riferimento in relazione al calcolo, all’adeguamento o alla manutenzione del relativo Indice di riferimento, e non hanno alcuna affiliazione o controllo sull’Indice di riferimento o sul relativo Sponsor dell’Indice di riferimento o sul calcolo, sulla composizione o sulla diffusione di alcun Indice di riferimento. Sebbene ottenga informazioni riguardanti ciascun Indice di riferimento da fonti pubblicamente disponibili che ritiene affidabili, l’Agente di calcolo dell’Indice non verificherà tali informazioni in modo indipendente. Di conseguenza, né BNP Paribas né alcuna delle sue affiliate, né l’Agente di calcolo dell’Indice rilasciano o assumono alcuna dichiarazione, garanzia o impegno (esplicito o implicito) e non accettano alcuna responsabilità riguardo all’accuratezza, alla completezza e alla tempestività delle informazioni concernenti qualsiasi Indice di riferimento.
BNP Paribas e/o le sue affiliate hanno facoltà di operare in diverse vesti in relazione all’Indice e/o ai prodotti a esso collegati. Tali ruoli includono, a titolo esemplificativo, l’agire in qualità di market maker, controparte di copertura, emittente di componenti dell’Indice, Sponsor dell’Indice e/o Agente di calcolo dell’Indice. Tali attività potrebbero determinare potenziali conflitti di interesse in grado di influenzare il prezzo o il valore di un Prodotto.
© BNP Paribas. Tutti i diritti riservati.

Best Workspaces - GPTW UK 2024
Best Workspaces for Development - GPTW UK 2024
Best Workspaces for Women - GPTW UK 2024
Best Workspaces in Financial Services & Insurance - GPTW UK 2024
Informazioni importanti sui rischi

Giurisdizioni nello Spazio economico europeo ("SEE"): questo sito Web e il suo contenuto sono stati forniti da WisdomTree Ireland Limited, che è autorizzata e regolamentata dalla Central Bank of Ireland.

Giurisdizioni al di fuori della SEE: questo sito Web e il suo contenuto sono stati forniti da WisdomTree UK Limited, che è autorizzata e regolamentata dalla Financial Conduct Authority del Regno Unito.

Il prezzo di qualsiasi azione o il valore di un investimento in ETP potrebbe fluttuare verso l'alto o verso il basso e un investitore potrebbe non recuperare la somma investita. Le precedenti performance non sono indicatori affidabili di quelle future.

Questo materiale non deve essere inteso come una previsione, una ricerca o una consulenza in materia di investimento e non è un consiglio, né un'offerta o un invito ad acquistare o a vendere prodotti o strumenti finanziari o ad adottare qualsiasi strategia di investimento.

Fare clic qui per leggere l'Esclusione di responsabilità completa.

© 2026 WisdomTree, Inc. All Rights Reserved